Archive pour le mot-clef ‘classe d’actifs’

Après une analyse des classes d’actifs, je vous propose de regarder une fois de plus dans le rétroviseur des 12 mois écoulés, mais cette fois-ci pour une rétrospective portant sur la catégorie Actions.

Les grands gagnants de l’année 2010 sont en effet les petites et moyennes valeurs (sur les zones Amérique du Nord et Europe), les marchés émergents, l’Asie et bien évidemment l’or.

Voici le classement général que l’on peut dresser sur la catégorie actions par zone géographique :

• n°1 : les marchés émergents, avec +27,2% de performance en 2010, ont poursuivi leur lancée de 2009
• n°2 : l’Asie hors Japon, +25,4%
• n°3 : l’Amérique du Nord, +21,9%
• n°4 : le Japon, +20,7%
• n°5 : l’Europe, +10,2%
• n°6 : la France, +4,8%
• n°7 : la zone euro, +2,7%

En termes de secteurs d’investissement, les petites/moyennes capitalisations (PMC) arrivent en tête de classement pour chaque zone géographique : par exemple les actions PMC nord-américaines ont offert une performance de +30,8% et celles européennes +27,0%. Le secteur or/matières premières délivre une performance honorable de +22,6%. Rappelons que l’or a atteint son plus haut en 2010 à plus de 1400 $ l’once. Côté immobilier - thème qui a fait couler beaucoup d’encre en France en 2010 – les actions sont en hausse de +14,2% sur un an. Enfin, à l’opposé de tous, les financières ont délivré une performance négative en 2010 : -5,4%.

Pour finir, je voudrais vous souligner la performance des marchés émergents européens. Pourquoi? Parce qu’ils ont tiré leur épingle du jeu en 2010, affichant une performance de +23,9%.

Vous investissez sur les fonds? Question : avez-vous eu la même lecture de cette année 2010?

Source : Europerformance, données au 31/12/2010

Pour prolonger : retrouvez les fonds Actions de la sélection qualitative de BforBank, sur notre site internet.

En ce début d’année 2011, l’heure est aux bilans dans toutes les disciplines et thématiques. Ils sont parfois “envahissants”, mais livrent aussi des indications sur les tendances majeures. J’ai donc décidé d’y participer pour le blog Fonds de BforBank, et de vous proposer ainsi un point sur les performances 2010,  par classe d’actifs dans un premier temps. Je me consacrerai dans un second temps à un focus sur la catégorie Actions.

• Les fonds Actions terminent l’année 2010 en hausse de +9,8%. Avec +21,1%, les fonds Actions Asie/Pacifique sont – sans grande surprise – la meilleure performance de cette catégorie. Suivi de près par les fonds Actions Amérique avec +20,5%. Les fonds Actions Euro n’ont délivré que 2,3% de performance en 2010 avec une forte volatilité sur un an (+20%).
• Les fonds Obligations affichent une performance de 1,9% pour 2010. Les fonds d’Obligations à Haut Rendement se distinguent tout particulièrement avec +12,7% de performance. Arrivent en 2ème position – avec un écart important – les fonds d’Obligations Internationales avec +5,5% puis les fonds d’Obligations Euro avec +1,5%.
• Les fonds Diversifiés ont délivré de faibles performances : +4,6% pour la catégorie globale. En tête du classement, nous retrouvons les fonds Diversifiés Internationaux (+4,93%). Ils sont suivis de peu par les fonds Diversifiés Convertibles (+4,7%). Les fonds Absolute Return ont été réguliers sur l’année (volatilité de 1,8% sur un an) mais n’ont offert que +2,2% de performance. Enfin, à l’instar des fonds Euro, des catégories précédentes, les fonds Diversifiés Euro affichent la moins bonne performance avec +1,5%.
• Les fonds de Trésorerie sont quant à eux légèrement positifs sur l’année 2010 : +0,5%.

Source : Europerformance, données au 31/12/2010

Pour prolonger : retrouvez les fonds de la sélection qualitative de BforBank pour chacune de ces classes d’actifs, sur notre site internet.